De week was al moeilijk geweest. De markt presteerde slecht en de sells waren niet van de poes.
Woensdag hadden we al een mooie bounce meegepikt maar vandaag lagen we opnieuw op de loer.
U vraagt zich misschien af waarom?
In deze les proberen we dat duidelijk te maken.
Bekijk even de grafiek van de Nasdaq Daily hieronder.
Fig.1:Dit is de situatie op Donderdag bij sluiting.
Het is aan de rode lange candles te zien dat het er stevig aan toeging deze week.
We merken 1 groene candle, de hammer, die normaal de voorbode van een kering had moeten zijn.
Dat werd het dus niet. Waarom anticipeerden we vrijdag dan een bounce?
- De candle woensdag bewees dat de buyers toch niet ECHT ver weg meer waren.
- We hadden 5 dagen achter de rug waarvan er 4 zware verkoopdagen waren
- De Nas naderde de onderkant van de channel
- De nas naderde de 1700 wat op zich een steunniveau is
Bij Plaza wordt erg veel van channels gebruik gemaakt. We verduidelijken even.
Elke trend heeft een onderkant en een bovenkant.
De markt zal de neiging hebben tegen de bovenkant terug te keren en op de onderkant op te veren.
Hoe bepaal je de boven- en onderkant van de channel?
- Bepaal het begin van de HUIDIGE trend
- Om de onderkant te bepalen trek je een lijn vanaf de EERSTE low door het laagste punt van de LAATSTE low.
(wordt ook prior low of dus vorige low genoemd)
- Om de bovenkant te bepalen trek je een lijn van de EERSTE high door het hoogste punt van de LAATSTE high.
(wordt ook prior high of vorige high genoemd)
Zo vorm je een soort van kanaal, channel, range waartussen de koers oscillaties maakt. Een golfbeweging dus.
Wat ons interesseert zijn de toppen en de dalen van die golf. En we weten dat die door de trendlijnen (want dat zijn het dus)
worden afgebakend.
Fig.2:We trekken op de grafiek van donderdag een onderste trendlijn om de onderkant van het kanaal te kunnen afbakenen.
Als we de trendlijn doortrekken tot op het huidige ogenblik merken we op dat de onderkant van de channel zich bevindt ergens net onder de 1700 level van de Nasdaq Index. Normaal moet de index op die plaats opveren. We gaan dus een bounce anticiperen op het ogenblik dat de Nasdaq ONDER de 1700 waardeert.
Wil dat zeggen dat we dan positie nemen? Niet echt... Er moeten nog aan andere factoren voldaan zijn. Hoe ontplooide het scenario zich in realiteit?
- De markt opent en wat merken we:
De sox-index is in de eerste uren nog steeds zwak.
- De internals (tick, trin enz...) zijn zwak maar draaien snel elke keer als de markt wat stijgt
- Het volume is laag
- Er doet zich een trage sell voor en uiteindelijk arriveren we op de 1700 level en meer precies 1696. Belangrijk: de 1700 level OP ZICH is OOK support.
Dit is dus normaal het punt waarop de markt moet opveren.
- We blijven wat ronddobberen en er vormt zich een duidelijke wimpel: duidelijk teken dat de support wordt getest. Het is make or break!
- De sox die ondertussen een eigen leven hadden geleden arriveren op een belangrijke steunniveau.
- De sox bouncen, de futures ook en de S&P500 ook onder verhoogd volume: we stappen in een long positie
- heel even aarzelt de markt bij de 50 ma, altijd een belangrijk item maar breekt dan door.
- De rally die begint kijkt op de futures de eerste 40 punten niet meer om.
Wij stappen met 2 kontrakten uit op een weerstandsniveau rond de 1360. De trade is goed voor 2x22punten = 44ptx20$ = 880$ met een initiele investering van 4200$.
Fig.3:
Lijkt eenvoudig? Was het niet... De markt was erg moeilijk, met veel valse signalen en choppy trading.
Maar uiteindelijk deed de markt wat ze moest doen. We hadden een bounce van de Nas verwacht iets onder de 1700.
Het werd uiteindelijk 1696. Perfect.
Fig.4: De Daily Nas na sluiting vrijdag.
Happy trading!
